干货丨《均线相对论》——还原本质，回归理性

喜乐

2002年大学时代开始股票交易，经历了07年的大牛市和08年的大熊市后，2010年开始专职做交易，并开始研读国内外交易书籍，参加各种高手培训班，结合自身有编程和外语功底最终找到最适合自己的道路做量化交易。

擅长领域：开发期货模型，股票多因子模型，量化交易，程序化交易，人工日内炒单。

为了感谢大家对我的信任与支持，今天我就把我的《均线相对论》拿出来分享给诸位，该理论本人独家原创，系本人首先提出，不想去申请什么奖，任何人任何机构都可以拿去用，不收版权费，但希望能注明出处。

先阐述一下观点，这个很重要，价值观不同，到此后面的也没必要看了，浪费您的时间，还容易引发烦恼，何苦？

任何一个人，进入这个市场都是奔着赚钱来的！

我们也人为的把投资者分成了什么价值派、技术派、消息派、情绪派…等诸多流派。在我看来，市场里只有两派：投资派和投机派。

其中投资派少之又少，以国外巴菲特、国内林园为代表，资金量庞大，以看好企业发展、坐收资本利得为根本，顺便获得股票波动溢价。

更多人包括我在内都是投机派，主要是为了博取价差收益。既然是投机来的，就不要把自己说得高大上，短线买亏了说自己做中线，中线亏了说自己做长线，长线亏了就说自己价值投资，这种自欺欺人的阿Q精神，只能把你变成韭菜，割了一茬又一茬。

说白了，我们投机就是在赌，赌涨跌，压大小。

玩过某家乐的人都知道，押注的时候有3个方向：庄、闲、和。同样我们的投资市场也是3个方向：涨、跌、盘整。那么每次买股就相当于在下注赌涨。

但是既然3个方向押1个，那么你的胜率只有100/3=33.3333333%，这也就是投资市场里大多数人亏钱的原因，这是一个负期望值的系统。

干货来了，注意！

行情无非就是涨、跌、盘整，胜率33%。正常情况下长期赌下去是要亏钱的！但是通过排除法改变策略，可以提高胜率，比如均线：

定理一：上涨必然金叉，但金叉后不必然上涨，所以金叉是上涨的必要条件但不是充分条件。

这样导出定理二：

金叉后只有两种情况：涨或盘整；死叉后只有两种情况：跌 或盘整。

从而延伸出交易策略定理三：

这样金叉后不做空，死叉后不做多，你的胜率就从33%提升了50%。

但是减掉手续费和税，胜率依然要低于50%，比如47%，那长期赌下去依然要赔钱！既然改变胜率还要赔钱，怎样才能赚钱呢？

那就从赔率上下功夫。期货上就是找好的盈亏比位置开仓，股票上因为只能做多，所以只能等均线金叉后再找有利的位置买入（如何找到有利的位置？我会在以后的文章里继续讲解）。

假设开赌：每次下注1万，如果亏了1万就没了，如果赢了一次能赚12万，赌十次亏9次，赚一次就能能回血还赚钱！前面既然胜率47%了，现在就要想办法找盈亏比大于2的位置开仓买入，这样长期下去你就才是正期望值的交易系统！所以赔钱的时候尽量少赔点，赚钱的时候尽量多赚点，追踪止损就是可以让你利润奔跑的，再配合主力行为支持，当浮赢过大时，可以主动减仓！

大道至简，看似简单会用的人不多！这个方法会了，从此一招鲜吃遍天！本理论由于是从底层逻辑推演而成，所以经得起质疑和批判。

问题来了：喜乐老师，那么多均线我究竟要选哪个均线呢？

我们要知道均线的原理是什么。5日均线就是5天的收盘价的累加后平均，如：（c1+c2+c3+c4+c5）/5；10日同理：（c1+c2+c3+c4+c5+c6+c7+c8+c9+c10）/10。

5日均线代表5个周期收盘价的平均值，也就是5天内买入卖出力量合力的平均值。

但是，市场是多维度层次构成的。今天买明天卖我们认为是超短线群体；这周买下周卖，认为是短线群体；这月买下月卖，认为是中线群体；今年买明年卖，认为是长线群体。

均线相对论之均线如何选择

不同群体的利益诉求是不一样的，能承载的资金量也是不一样的。所以如果让巴菲特的体量去做短线甚至超短线，无疑不现实，因为还没买够就涨停了。这样很容易就把股价拉高，有人会说拉高不好吗？拉高不是就赚钱了吗？

是的，拉高是赚钱了，但那只是浮盈，账面上的数字而已，先不说法规和持仓上限问题，他天天买，天天涨停。可等他想卖的时候麻烦大了，出不掉货，结果就是从哪来回哪去！

所以市场上那些玩打板的游资很注重市场情绪，引导众人一起合力做某只票而不是吃独食，天天一字板，这样出货的时候就相对容易点，不至于炒股炒成股东。

重点来了：

所以均线的选择跟你的操作级别和资金体量有关，没有最好的，只有最适合的。

如果你给自己定位是做短线的，就看好5、10日均线就可以，没必要去看60日；如果你定位是做长线的，就没必要看着5、10日均线整天担惊受怕的。

那是不是只看好本级别的均线就可以了？

答案是否定的。这里需要引入一个概念：均线相对概念。

我们这个世界都是相对存在的，相对于你我才存在，相对于昨天才有今天。相对于路面，才能发现位移。

所以我们所要操盘的级别需要有个参考的背景，相对于这个背景级别，我们这个操作才有意义。

5天就是一周，那么它的背景级别就一个月。一个月20个交易日，那么它的背景级别均线就是20日。所以5日、10日金叉，只有收盘价在20日均线上才有操作的意义。

均线相对论之均线级别

如果你的操作级别是超短线，以5、10日均线为依据，一旦你价格跌破20日均线，意味着你的背景级别走坏了，就不要幻想能回天了，因为已经超出你所能掌控的级别。

同理：20、40为操作级别的，一旦跌破60日均线这个背景级别也就失去了该级别操作的意义了！

这里给出一个均线组可以做参考:

5、10、20；

20、40、60；

60、120、250。

分别代表不同层级的操作者和资金量，操作级别越大，所能承载的资金量也就越大！

上次我们讲过，金叉后有两种情况，要么继续涨，要么震荡，50%的概率。

如何判断后面要涨还是震荡？

这个问题其实比较经典，有点道氏和波浪基础的人其实应该就知道，只是那看的是相对大点的波段。而我们《均线相对论》里面所讲的，一个金叉死叉就是波段。

看下图，我们根据金叉死叉连线的波段图！

均线相对论波段图

从前一个死叉到这次金叉最低点到最高点的连线就是一个上波段；从前一个金叉到这次死叉最高点到最低点的连线就是一个下波段。

根据金叉死叉，连成的波段图，如上图黑色箭头所示，我们可以看到1、3、5、7是趋势趋势性上涨，怎么判断呢？

主要是看2的低点不回1的低点，3的高点比1的高点高；同样4的低点不回2的低点，而5的高点又比3的高点高；6的低点不回4的低点，7的高点比5的高点高。

这就是经典的趋势的定义：低点不断抬高，高点不断抬高。如图：

趋势的定义

而8的低点比6的低点低，就可以判断进入震荡了。

震荡

只要低点不再抬高或者高点不再抬高，该级别就进入了震荡状态，这是宏观方面的。同样的我们只看金叉后是震荡还是上涨，就看k线的高点和低点是如何运行的就知道了，这是微观方面的。

微观波动图

如图：金叉后1、3、5高点不断抬高，2、4低点也不断抬高，所以这就是金叉后的趋势。而5完成后走的下跌a、然后上涨b、由于b不创新高所以就知道这里进入了震荡。这里的a、b、c整个都是个震荡区间。

注意：关键问题来了！金叉后怎么介入操作？

1的地方金叉后，不着急操作，两根阳线走完后第三根是个阴线，而阴线的低点不破1的低点，那我们只需等待下一根k线只要突破1箭头微波段的高点（蓝色箭头），就可以直接进入了！因为你知道微观波段要走趋势了！意味着均线会延续！

如果是这种：

微震荡

金叉后，我们等待粉丝箭头突破蓝色那个高点，结果没等来又下去了，关键是反弹一下竟然也没突破蓝色箭头，就知道这里肯定是进入震荡了，那么就可以观望不操作。

因为震荡过后可能涨也可能跌。如果要涨，必然还要走出来个低点不断抬高，高点不断突破前高的过程，我们只需要等待就是了！何必去消磨时间去等待一个未知的结果？

至此，《均线相对论》的推导、应用、以及进场都讲完了，想知道更多喜乐老师投资方法的朋友，可以添加客服微信了解详情。

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